Satu syarikat ada duit, satu lagi tiada: bagaimana memindahkan dana dalam kumpulan

Pembuka

Bos ada tiga syarikat. Syarikat A bulan ini ada sejuta dalam akaun, terbiar tanpa kerja. Syarikat B ada gaji minggu depan dan kurang tiga ratus ribu. Bos yang sama, orang yang sama menandatangan. Pindah tiga ratus ribu daripada A ke B — boleh atau tidak? Kebanyakan orang menjawab: "Semua syarikat saya, mestilah boleh." Jawapan itu separuh betul, dan separuh lagi akan membawa anda ke mahkamah. Sebab garisan itu bukan dilukis di sekeliling "bos yang sama". Ia dilukis di sekeliling pegangan saham.

Seksyen 225: tak boleh memberi pinjaman kepada "orang berkaitan"

Seksyen 225 Akta Syarikat 2016: syarikat selain syarikat persendirian eksempt tak boleh memberi pinjaman kepada orang yang berkaitan dengan pengarah, dan tak boleh memberi jaminan atau menyediakan cagaran bagi pinjaman sedemikian. Semuanya bergantung pada perkataan "orang berkaitan". Kebanyakan orang menyangka orang berkaitan bermaksud orang — isteri, anak, adik-beradik. Bukan itu sahaja. Orang berkaitan termasuk syarikat. Jadi syarikat yang bagaimana dikira? Takrifnya ada dalam seksyen 197.

Garisan itu: dua puluh peratus kuasa mengundi

Seksyen 197 menyebut sebuah syarikat berkaitan dengan pengarah itu dalam beberapa keadaan. Satu: syarikat itu, atau majoriti pengarahnya, lazim bertindak menurut arahan pengarah tersebut. Dua: pengarah itu mempunyai kepentingan mengawal dalam syarikat tersebut. Tiga — dan inilah yang penting, sebab ambangnya rendah sehingga mengejutkan — pengarah itu, atau orang berkaitannya, atau kedua-duanya bersama, berhak melaksanakan atau mengawal tidak kurang daripada dua puluh peratus kuasa mengundi dalam syarikat tersebut. Dua puluh peratus. Jadi kembali kepada soalan di awal tadi: selagi bos, bersama keluarganya, memegang lebih daripada dua puluh peratus kuasa mengundi dalam syarikat B, syarikat B ialah orang yang berkaitan dengan pengarah syarikat A. A memberi pinjaman kepada B jatuh tepat dalam seksyen 225. Hukumannya sama dengan hukuman memberi pinjaman kepada pengarah: pengarah yang membenarkannya menghadapi lima tahun, atau tiga juta ringgit, atau kedua-duanya.

Tetapi: dalam kumpulan ada pengecualian nyata

Sampai di sini anda mungkin fikir seluruh kumpulan itu beku. Tidak. Peruntukan itu memberi pengecualian yang nyata. Seksyen 225(2) sangat jelas: pinjaman yang diberikan kepada anak syarikat, kepada syarikat induk, atau kepada anak syarikat lain di bawah induk yang sama tak tertakluk kepada seksyen ini. Jadi keseluruhan perkara ini boleh dipadatkan menjadi satu ayat. Dan itulah sebabnya istilah "syarikat bersekutu" itu berbahaya. Dalam akaun anda, sebuah anak syarikat yang disatukan ke dalam kumpulan dan sebuah syarikat adik-beradik yang anda pegang secara peribadi kedua-duanya nampak macam orang sendiri. Di bawah seksyen 225, ia dua perkara yang berbeza.

Syarikat B kesempitan wang: empat jalan yang betul

Jadi syarikat B memang kesempitan wang. Apa yang perlu dibuat? Empat jalan. Jalan pertama: pinjaman antara syarikat. Lulus dahulu ujian perkaitan yang kita bincang tadi. Kalau lulus, buat dengan betul: resolusi lembaga kedua-dua pihak, perjanjian pinjaman bertulis, kadar faedah yang munasabah, tarikh bayaran balik. ⚠️ Satu perkara cukai untuk diingatkan di sini: pinjaman antara pihak berkaitan mesti membawa kadar yang munasabah, dan faedah sifar akan dilaraskan. Dan apabila perbelanjaan faedah mencapai saiz tertentu, jumlah yang boleh ditolak ada hadnya — angkanya ada pada halaman episod, sebab ia memang dipinda dari semasa ke semasa. Jalan kedua: melanggan saham baharu. Syarikat A melanggan saham baharu dalam syarikat B. Duit masuk sebagai modal saham dan tak perlu dibayar balik. Perhatikan bahawa pengarah yang mengeluarkan saham baharu lazimnya perlukan kelulusan awal pemegang saham. Jalan ketiga: isytihar dividen dahulu, kemudian suntik. Syarikat adik-beradik B mengisytiharkan dividen kepada syarikat induk bersama, dan syarikat induk menyuntiknya ke dalam B. Tetapi dividen ada dua pintu: ia hanya boleh dibayar daripada keuntungan yang boleh diagih, dan pengarah mesti berpuas hati bahawa syarikat masih akan mampu membayar hutangnya dalam dua belas bulan selepas bayaran itu. Jalan keempat: bukan tunai, tetapi jaminan. Biar B meminjam atas namanya sendiri dengan A sebagai penjamin. ⚠️ Ingat bahawa ini liabiliti luar jangka dan mesti didedahkan dalam akaun — dan kalau yang dijamin itu pinjaman peribadi pengarah, anda kembali ke seksyen 224, dan jawapannya tidak.

Jalan pintas itu: pinjamkan kepada pengarah, kemudian pindahkan

Sekarang yang paling kerap ditanya bos. "Jadi macam mana kalau saya buat begini — syarikat A pinjamkan kepada saya dahulu, kemudian saya masukkan duit itu ke dalam syarikat B. Boleh, kan?" Itu jalan yang paling teruk antara empat. Lima sebab. Pertama, duit syarikat menjadi hutang peribadi anda. Yang dahulunya tunai dalam akaun syarikat A kini menjadi "jumlah kena terima daripada pengarah". Kalau syarikat B jatuh, itu bukan kerugian syarikat A — itu anda secara peribadi berhutang dengan syarikat A, dan anda kena bayar balik. Anda sudah memindahkan risiko syarikat kepada diri sendiri. Kedua, kaki yang pertama itu sendiri satu pelanggaran seksyen 224. A memberi pinjaman kepada anda ialah pinjaman kepada pengarah. Melainkan anda syarikat persendirian eksempt, ia memang menyalahi undang-undang. Ketiga, faedah anggapan tetap berjalan. Selagi duit itu tergantung atas nama anda, faedah anggapan terus terakru setiap bulan. Berpusing-pusing begitu bukan sahaja tak menjimatkan, malah menambah satu lapisan cukai. Keempat, ia akan digali semula semasa penggulungan. Duit yang dipindahkan kepada pengarah sebelum syarikat jatuh ialah perkara pertama yang dilihat oleh pelikuidasi. Dan Akta Syarikat sememangnya sudah menuntutnya — pengarah mesti bertindak demi kepentingan terbaik syarikat. Kelima, anda tak boleh menyembunyikannya. Urus niaga pihak berkaitan memang wajib didedahkan dalam akaun oleh juruaudit. Berpusing-pusing hanya menjadikan nota itu lebih buruk; ia tak menghilangkannya.

Satu kawasan larangan tambahan

Ada satu lagi. Ia tiada kaitan dengan pinjaman, tetapi ia selalu muncul bersama-sama. Kalau tujuan duit itu ialah untuk membeli saham dalam syarikat itu sendiri, atau dalam syarikat induknya — itu cerita lain sama sekali. Ia dipanggil bantuan kewangan. Akta Syarikat melarangnya sama sekali — sama ada anda satu kumpulan atau tidak, dan sama ada melalui pinjaman, jaminan, atau penyediaan cagaran. Syarikat yang tak tersenarai ada satu jalan pengecualian yang boleh diambil, tetapi jalan itu ada tujuh syarat dan tak boleh kurang satu pun: resolusi khas, resolusi pengarah, penyata kesolvenan, had jumlah, nilai saksama, had masa, dan notis kepada setiap pemegang saham. Tujuh syarat itu bukan formaliti. Kurang satu dan keseluruhannya terbatal. Kalau anda hendak mengambil jalan itu, dapatkan orang profesional dahulu. Jangan buat sendiri.

Penutup

Satu ayat untuk menutup: kalau duit perlu sampai kepada syarikat B, hantarkannya menuruni rantaian pegangan saham, atau masukkannya sebagai modal saham. Jangan guna akaun peribadi bos sebagai tempat persinggahan. Itu bukan menjimatkan kerenah; itu memindahkan masalah syarikat ke dalam rumah anda. Tiga syarikat berhutang sesama sendiri dan anda mahu tahu bagaimana ia patut disusun? Jom minum kopi dahulu dan borak pasal bisnes anda. Hal akaun, cari LTT. Saya LTT, membantu bos PKS faham akaun sendiri. Ikuti kami, jumpa lagi.